Економіка Алжиру ґрунтується на видобутку газу і нафти. Тільки вони складають 60% дохідної частини держбюджету, 95% експортної виручки. За запасами газу Алжир займає 8-е місце в світі і 4-е місце в світі з експорту газу. Влада Алжиру докладає зусиль для залучення іноземних, а також внутрішніх інвестицій в інші галузі, окрім видобутку газу і нафтопродуктів. Структурні зміни в економіці йдуть досить повільно, частково через корупції та бюрократизм.
Промисловість Алжиру базується на видобутку нафти і газу, легкій промисловості, гірничорудній, енергетичній, нафтохімічній та харчовій. У сільському господарстві вирощують пшеницю, ячмінь, овес, виноград, оливки, цитрусові, фрукти, а також розводять вівець, корів.